在应收账款管理中，应收账款占用资金应计利息和存货占用的资金的应计利息不是重复的吗？

Question

应收账款占用资金应计利息是跟变动成本率相关的，那本质上不是因为支持这笔应收账款需要的存货的变动成本吗，为什么还要再加上存货占用的资金的应计利息呢，不就重复了吗？

Answer 1

不是。

它们针对的分别是存货平均余额和应收账款余额，一个是库存，一个是已经实现赊销。

区别如下

1、存货占用资金应计利息=存货平均余额×资本成本。

2、应收账款占用资金应计利息=应收账款平均余额×变动成本率×资本成本。

注意：

（1）存货应计利息=存货平均余额×资本成本率；

=平均存货量×单位存货成本×资本成本率；

=平均存货量×单位产品变动成本×资本成本率；

=平均存货量×单位产品单价×变动成本率×资本成本率。

（2）计算应收账款应计利息时，其实是赊销收入没有收回来的部分形成应收账款，但是由于教材中直接使用销售收入计算，所以，一般情况下我们默认全部收入为赊销，只有题中特殊指出赊销与现销所占比重的情况下，才区分销售收入和赊销收入。

（3）计算应收账款应计利息时，应收账款平均余额=销售收入/360×平均收现期，这里求出的应收账款平均余额是为年均额，所以对应乘以的资本成本率也就是为年资本成本率，二者为一一对应的关系。

Answer 2

你的理解有点偏差，这里的存货占用资金是指企业为了维持经营需要而长期置备的（可以理解为经济订货批量下的存货平均余额），其平均库存金额长期维持在一个水平，可以视作企业除了购进售出的存货外会购入一批存货一直闲置，所以会有占用资金的机会成本。而应收账款占用资金是对于已经售出的部分中的变动成本。它们针对的分别是存货平均余额和应收账款余额，一个是库存，一个是已经实现赊销。本回答被提问者和网友采纳

Answer 3

我的理解是，
之所以称作“应收账款占用资金”，是因为此时与之对应的存货的所有权已经转移了，是购买方的存货，其实可以理解成是购买方的存货占用了我们的资金；
而“存货占用资金”指的就是本单位内部持有的存货所占用的资金，所以没有重复。
欢迎讨论~

Answer 4

学财务管理就是难理解，各种前提假设，其实就是一门伪学科。
1、应收账款的机会成本是资金再投资过程中丧失的收入。
假设我1月1日借入100购入100的原材料，1月10日变成成品并在当日销售，假定售价200，如果当日收现，我是不是可以拿去投资。但是如果没有收现（机会成本=200*50%=100），是不是不能实现投资收入。
2、存货占用资金利息增加是指形成存货来源资金的使用成本。他是自始都存在的，不管你买不买原材料，哪怕是现金形态，你也要付利息给别人。
借用1中例子，如果1月30日应收账款200回流，我就可以还借来的100块钱。那么借来100块钱我就使用了30天，产生了30天利息。那么我的回流资金=200-100-100元30天利息。但是我1月10日就收回200的话，也是1月30日还款的话那么回流资金=200+200投资20天的收入（其中机会成本产生的收入为200*50%=100的收入）-100-100元30天利息，那么你在看看机会成本和存货资金占用是不是就不重复了。

Answer 5

速动比例为1，说明速动资产=流动负债=200万元
现金比率为0.5，说明现金及短期有价证券为100万元
应收账款=200-100=100万元
流动比率为2，流动资产=200x2=400
存货=流动资产-速动资产=400-200=200